В этой киноленте зрители оказываются в центре грандиозных событий, разворачивающихся вокруг отряда из тринадцати гномов и хоббита Бильбо Бэгинса. Главный герой, ставший частью команды, был приглашен для выполнения задачи, которая казалась ему простой: найти сокровища, необходимые предводителю гномов Торину. Однако путь к Одинокой горе, находящейся под контролем дракона Смауга, оказывается полон неожиданностей и смертельных опасностей.
Ситуация осложняется, когда за гномами начинает охоту армия орков, ведомая древним злом, пробудившимся в руинах. Эльфы и люди, пострадавшие от стремления гномов вернуть себе родной дом, также предъявляют свои права на часть сокровищ Одинокой горы. В результате возникает конфликт интересов, который заставляет разные расы сойтись в смертельной схватке.
В центре событий оказывается большая армия, готовая сразиться за золото и землю. При этом Бильбо и его товарищи понимают, что их поход не просто за сокровищами, а за выживание. Противостояние между гномами, эльфами, людьми и орками обостряется, когда каждый из них пытается воспользоваться сложившейся ситуацией в свою пользу.
На фоне этих военных действий развиваются отношения между героями. Бильбо сталкивается с внутренней борьбой: он должен решать, на чью сторону встать и как поступить в условиях неопределенности. Между тем гномы продолжают движением к своей цели — восстановлению утраченного королевства и чести своего народа.
С приближением битвы пламя войны разгорается все сильнее. Пять армий собираются рядом с Одинокой горой для решающей схватки. Только время покажет, кто сможет выжить и добиться желаемого результата в этой жестокой игре за власть и богатство.
